帶有行業(yè)“景氣”指標(biāo)意味的《P2P網(wǎng)貸行業(yè)2016年9月月報(bào)》新近發(fā)布，其中幾組數(shù)據(jù)引發(fā)了市場關(guān)注：9月投資人數(shù)為345.43萬人，環(huán)比下降了1.81%，網(wǎng)貸行業(yè)景氣指數(shù)也由8月的131.13降至127.46;然而，從整體交易額上看，9月P2P網(wǎng)貸行業(yè)單月成交量達(dá)到了1947.17億元，環(huán)比8月增長1.93%，同比增長了69%。
“一冷一熱”兩組數(shù)據(jù)背后，不難看到進(jìn)入“合規(guī)整改”后的網(wǎng)貸行業(yè)正開始逐步進(jìn)入有序合理發(fā)展。
整治促生態(tài)重塑
“監(jiān)管”這絕對是2016年網(wǎng)貸行業(yè)的關(guān)鍵詞。10月13日《互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)專項(xiàng)整治工作實(shí)施方案》由國務(wù)院辦公廳印發(fā)，正將這場“監(jiān)管風(fēng)暴”推向了最高潮。
事實(shí)上，業(yè)內(nèi)人士都清楚，這一方案并非新規(guī)。早在今年4月14日，國務(wù)院組織14個(gè)部委召開電視會議上就出臺了這一統(tǒng)領(lǐng)性文件。分七個(gè)分項(xiàng)整治子方案，涉及多個(gè)部委，其中央行、銀監(jiān)會、證監(jiān)會、保監(jiān)會將分別發(fā)布網(wǎng)絡(luò)支付、網(wǎng)絡(luò)借貸、股權(quán)眾籌和互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)等領(lǐng)域的專項(xiàng)整治細(xì)則。而國務(wù)院最終公開發(fā)布專項(xiàng)整治方案，一方面顯示了堅(jiān)決引導(dǎo)行業(yè)合規(guī)發(fā)展的決心，從另一方面也可見對于這一新興行業(yè)的重視。
從0到單月成交量破千億元，網(wǎng)貸行業(yè)難逃“野蠻生長”的階段。連番密集的政策出臺，一度被不少的從業(yè)者視作是對金融創(chuàng)新的“打壓”，但在行業(yè)領(lǐng)先者眼中，趨嚴(yán)監(jiān)管事實(shí)上是一次糾正行業(yè)“劣幣驅(qū)逐良幣”亂象的好事。
統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至2016年9月底，全國正常運(yùn)營的P2P平臺數(shù)量為2202家，較最高峰時(shí)4600多家平臺已下降超過50%。尤其值得關(guān)注的是，2016年三季度，新增問題平臺289家中，主動停業(yè)平臺占比從52.7%上升至53.98%。這顯然表明，無法滿足新的監(jiān)管要求的平臺正在被淘汰出局，或根本就無法獲得批準(zhǔn)開展業(yè)務(wù)。
與之對應(yīng)的是合規(guī)平臺業(yè)務(wù)攀升。作為國內(nèi)首家登陸美國紐交所的互金平臺，宜人貸近期財(cái)報(bào)成績格外亮眼：2016年二季度宜人貸凈營收7.34億元，同比增長140%;凈利潤2.61億元，同比增長226%。線上獲客促成的借款總量從Q1的3.4%已經(jīng)升至Q2的40%，實(shí)現(xiàn)了明顯的上揚(yáng)。
“目前宜人貸的平均借款額度在6.5萬元左右。”宜人貸相關(guān)負(fù)責(zé)人表示。早在2015年6月，宜人貸率先與廣發(fā)銀行實(shí)現(xiàn)了銀行存管。記者咨詢了廣發(fā)銀行線上客服，也得到了廣發(fā)銀行官方對宜人貸客戶交易資金及質(zhì)量保障服務(wù)�？畹拇_認(rèn)。根據(jù)公開資料，目前行業(yè)中僅有4.9%的平臺已經(jīng)實(shí)現(xiàn)了銀行存管。
在日前舉辦的互聯(lián)網(wǎng)金融投資者教育全國大講堂·北京站活動上，中國人民銀行金融研究所互聯(lián)網(wǎng)金融研究中心副秘書長庾力表示，“網(wǎng)貸監(jiān)管細(xì)則的出臺對行業(yè)是雙向利好。一面行業(yè)將進(jìn)一步加速洗牌，將給合規(guī)平臺提供一個(gè)公平競爭的商業(yè)環(huán)境;另一方面，利好廣大投資者，有了規(guī)則，有人管了，投資者的權(quán)益就能得到保障。”
精準(zhǔn)鎖定合格借款者
伴隨行業(yè)監(jiān)管的逐步加深，行業(yè)理性回歸的跡象也越來越多的出現(xiàn)。
從近一年的數(shù)據(jù)來看，P2P綜合收益率已經(jīng)緩步回調(diào)了將近10個(gè)月。超高收益一度是P2P的代名詞，由此引發(fā)的騙局事件更是行業(yè)亂象的源頭。但隨著營銷、補(bǔ)貼哄抬客戶轉(zhuǎn)化成本高達(dá)數(shù)百元，一些平臺不堪重負(fù)的同時(shí)更因惡意競爭埋下虛假經(jīng)營的惡果。安全性已經(jīng)成為大部分投資人和借款人選擇平臺的首要考慮。
在整個(gè)科技金融的鏈條中，最為關(guān)鍵的是就是如何在風(fēng)險(xiǎn)可控的前提下，找到合格的借款者。“中國仍存在大量未被滿足的金融需求，在當(dāng)前的信用環(huán)境下，信用數(shù)據(jù)獲取難度高，信用意識有待提升，中國高成長性人群的信用價(jià)值難以得到充分釋放。”宜人貸CEO方以涵2016中國科大紐約峰會上表示，“互聯(lián)網(wǎng)金融平臺應(yīng)當(dāng)根據(jù)市場需求、人群特質(zhì)，找到最適合的細(xì)分領(lǐng)域，深度挖掘，填補(bǔ)市場空白。宜信宜人貸精準(zhǔn)鎖定信用良好、有深度互聯(lián)網(wǎng)行為的城市白領(lǐng)人群，對這一細(xì)分領(lǐng)域進(jìn)行了深度挖掘，通過科技手段，幫助用戶構(gòu)建、釋放和傳遞信用價(jià)值。”
根據(jù)公開數(shù)據(jù)，截至2016年6月30日，宜人貸平臺逾期15-89天借款的總逾期率為1.7%，與截至2016年3月31日的1.8%相比有所改善，而且這個(gè)逾期率甚至低于某些商業(yè)銀行。
顯然，低不良率的關(guān)鍵正是得益于前期對于合格借款者嚴(yán)格甄選。精準(zhǔn)定位優(yōu)質(zhì)借款人、提供個(gè)性化的資金解決方案、并憑借科技能力有效風(fēng)控是平臺制勝后監(jiān)管時(shí)代的關(guān)鍵。
政策密集出臺重塑行業(yè)生態(tài)，嚴(yán)格監(jiān)管規(guī)范行業(yè)操作，企業(yè)因勢導(dǎo)利獲得塑造核心競爭力的空間，積極探索合規(guī)發(fā)展之道當(dāng)下正在起航。 |
